Bất chấp những cải thiện về khả năng chi trả, các khoản thanh toán bị trễ đạt tỷ lệ cao nhất kể từ đầu năm 2021

Nợ quá hạn thế chấp ở Canada đang tăng với tốc độ nhanh nhất trong nhiều năm, báo hiệu tình trạng căng thẳng tài chính đang diễn ra ngay cả khi chi phí vay bắt đầu giảm.

Theo dữ liệu mới nhất từ Hiệp hội Ngân hàng Canada (CBA), tỷ lệ nợ quá hạn thế chấp quốc gia đạt 0,22% vào tháng 1, tăng 0,04 điểm phần trăm so với số liệu trước đó và đánh dấu mức cao nhất kể từ tháng 3 năm 2021. Điều đó thể hiện mức tăng 57% so với mức thấp kỷ lục được thiết lập vào giữa năm 2022.

Mặc dù tỷ lệ tổng thể vẫn thấp hơn mức trước đại dịch, nhưng hiện tại nó đang ở rất gần và đang đi sai hướng, theo báo cáo.

Dữ liệu của CBA, được thu thập từ một nhóm các tổ chức thành viên được chọn lọc, theo dõi các khoản thế chấp quá hạn ít nhất 90 ngày, thời điểm mà các bên cho vay thường bắt đầu coi khoản vay có nguy cơ vỡ nợ đáng kể.

Mặc dù nợ quá hạn thế chấp thường được xem là dấu hiệu của sự yếu kém của hộ gia đình, nhưng báo cáo cho thấy chúng được xem chính xác hơn là vấn đề thanh khoản. Trong thị trường nhà ở bùng nổ, chủ nhà chậm thanh toán thường có thể bán nhanh chóng để tránh vỡ nợ. Tuy nhiên, tỷ lệ nợ quá hạn gia tăng ngụ ý rằng thị trường đang hạ nhiệt và nhà ở không di chuyển đủ nhanh để cung cấp cho người vay một lối thoát.

Sự gia tăng gần đây trùng hợp với sự chậm lại trong cả hoạt động nhà ở mới và bán lại. Lãi suất tăng và sự không chắc chắn kinh tế toàn cầu, bao gồm cả chiến tranh thương mại đang diễn ra, đã làm giảm thêm tính thanh khoản, khiến người vay khó quản lý thanh toán hoặc bán kịp thời để tránh vỡ nợ.

Điều đặc biệt đáng lo ngại, báo cáo lưu ý, là nợ quá hạn bắt đầu tăng ngay cả trước khi chiến tranh thương mại leo thang, mặc dù các nhà hoạch định chính sách chỉ đạo các bên cho vay chủ động làm việc với những người vay gặp khó khăn để ngăn chặn vỡ nợ.

Lãi suất thấp hơn mang lại một số cứu trợ - nhưng không đủ

Trong khi nợ quá hạn đang gia tăng, cũng có một sự cải thiện đáng chú ý về khả năng chi trả nhà ở, phần lớn nhờ vào lãi suất giảm.

Sự suy giảm lãi suất thế chấp cố định, bắt đầu ngay cả trước khi Ngân hàng Trung ương Canada cắt giảm lãi suất chính sách đầu tiên vào tháng 6, đã giúp đảo ngược ba năm suy giảm khả năng chi trả. Theo RBC, hơn 80% cải thiện 7,7 điểm phần trăm trong chỉ số khả năng chi trả quốc gia của họ kể từ quý 4 năm 2023 là do chi phí vay thấp hơn, với tăng trưởng thu nhập hộ gia đình chiếm phần còn lại.

Vào cuối năm 2023, chủ nhà Canada đã phân bổ 55,9% thu nhập của họ để trang trải các khoản thanh toán thế chấp, thuế tài sản và tiện ích, giảm từ mức kỷ lục 63,8% một năm trước đó. Nó đánh dấu sự cải thiện hàng quý thứ tư liên tiếp.

Tuy nhiên, khả năng chi trả vẫn căng thẳng ở nhiều thị trường lớn.

RBC Economics tuyên bố trong một bình luận gần đây: "Chi phí vay rẻ hơn đã làm thay đổi tình huống đáng kể trong mọi khu vực của Canada - tạo ra khoản tiết kiệm lớn hơn ở các thị trường đắt đỏ hơn (Toronto, Vancouver và Victoria)".

RBC lưu ý rằng sự thay đổi gần đây về khả năng chi trả đã đến đúng lúc. Sau khi giá nhà tăng vọt từ năm 2020 đến đầu năm 2022 và sau đó lãi suất tăng mạnh để chống lại lạm phát, chi phí nhà ở đạt đến mức khủng hoảng vào cuối năm 2023.

© 2025 Canadian Mortgage Professional.

Bản tiếng Việt của The Canada Life