Những người có thế chấp ở Canada đang phải vật lộn với các khoản thanh toán thế chấp ngày càng cao hơn sau mỗi kỳ gia hạn

Theo David McKay, giám đốc điều hành của Ngân hàng Hoàng gia Canada, “cú sốc thanh toán” đang diễn ra ở Canada sẽ đặt nền kinh tế vào một con đường cực kỳ khác biệt so với Mỹ trong năm nay.

McKay cho biết trong một cuộc phỏng vấn với Bloomberg TV vào đầu tuần này: “Nền kinh tế Mỹ đang gặp khó khăn trong việc làm chậm lại tốc độ tiêu dùng, [trong khi] nền kinh tế Canada đã làm chậm lại tốc độ tiêu dùng khá đáng kể.”

Ông lưu ý: “Về mặt kỹ thuật, chúng ta sẽ rơi vào một cuộc suy thoái hạ cánh mềm vào đầu năm nay,” đồng thời cho biết thêm rằng lạm phát ở Canada vẫn “hơi dai dẳng” quanh mốc 3%.

McKay cho rằng các điều khoản thanh toán thế chấp khác nhau của hai nền kinh tế là yếu tố chính dẫn đến xu hướng này. Ông nói rằng các tổ chức ở Canada không cung cấp hợp đồng thế chấp cố định 30 năm, không giống như ở Mỹ.

Với việc những người có thế chấp ở Canada cần gia hạn với lãi suất hiện hành nhiều nhất là 5 năm một lần, McKay nói rằng việc thiết lập này đã gây rủi ro cho một số lượng đáng kể các hộ gia đình vốn đã mắc nợ, vì họ sẽ phải vật lộn với các khoản thanh toán thế chấp ngày càng cao hơn sau mỗi kỳ gia hạn.

Tình hình ở Canada thậm chí còn trở nên phức tạp hơn bởi sự tràn lan của các khoản thế chấp lãi suất thả nổi.

McKay nói: “Đó là một thách thức đối với người Canada.”

Theo một phân tích gần đây của Dylan Smith, nhà kinh tế cấp cao tại Rosenberg Research & Associates, làn sóng gia hạn thế chấp trị giá gần 1 nghìn tỷ đô la sắp xảy ra vào năm 2026 thể hiện một biến động đáng kể trong hệ thống tài chính Canada.

“Do phần lớn các khoản thế chấp có lãi suất cố định và thanh toán cố định, thế chấp lãi suất thay đổi đã bị khóa ở mức lãi suất thấp trước hoặc trong giai đoạn đầu của chu kỳ tăng lãi suất 2022/23 khi người tiêu dùng chuyển dần khỏi các khoản thế chấp lãi suất thay đổi, việc gia hạn sẽ buộc những người có thế chấp phải chịu mức lãi suất trung bình cao hơn nhiều,” Smith nói.

Smith cảnh báo rằng điều này có khả năng gây ra sự gia tăng đáng kể trong các khoản thanh toán thế chấp trung bình hàng tháng - từ đó dẫn đến một “cú sốc cầu” sẽ gây ra mức áp lực chưa từng có không chỉ đối với thị trường nhà ở mà còn đối với nền kinh tế rộng lớn hơn.

Smith cho biết khối lượng các khoản thế chấp dự kiến được gia hạn vào năm 2026 chiếm khoảng 2/3 số khoản thế chấp ở Canada tính theo giá trị.

© 2024 Canadian Mortgage Professional

Bản tiếng Việt của The Canada Life