Những người Canada mắc nhiều nợ đang hy vọng được giảm nhẹ từ lãi suất thế chấp tăng nhanh đang gặp thất vọng, vì những động thái gần đây trên thị trường trái phiếu cho thấy lãi suất duy trì ở mức cao lâu hơn dự kiến trước đây do lạm phát dai dẳng.

Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 5 năm của Canada đã tăng hôm thứ Ba lên mức cao nhất trong 16 năm là 4,17%, tăng từ mức 2,66% trong tháng 3, khi các nhà đầu tư từ bỏ quan điểm cho rằng Ngân hàng Trung ương Canada và các ngân hàng trung ương lớn khác sẽ nhanh chóng điều chỉnh giảm lãi suất.

Gần như tất cả các khoản thế chấp ở Canada đều có thời hạn từ 5 năm trở xuống, so với thời hạn 30 năm phổ biến ở Hoa Kỳ. Theo Tập đoàn Nhà ở và Thế chấp Canada (CMHC), tính đến tháng 1 năm 2023, nợ thế chấp nhà ở ở mức 2,08 nghìn tỷ đô la Canada (1,53 nghìn tỷ đô la Mỹ).

Điều đó có nghĩa là khi khoảng 20% các khoản thế chấp ở Canada sắp được gia hạn vào năm tới, điều đó có thể sẽ khiến nhiều người đi vay rơi vào tình thế tài chính khó khăn hơn những gì họ có thể dự kiến chỉ vài tháng trước. Lãi suất thế chấp có xu hướng theo dõi những biến động trên thị trường trái phiếu với độ trễ.

James Laird, đồng giám đốc điều hành của Ratehub.ca, cho biết: “Mỗi tháng trôi qua với lãi suất ngày càng tăng, chúng tôi đang thảo luận với người tiêu dùng về số tiền thế chấp mà họ có thể đủ điều kiện nhận và số tiền đó đang giảm dần khi lãi suất tăng.”

Ở mức 6,79%, lãi suất thế chấp kỳ hạn 5 năm được các ngân hàng lớn của Canada niêm yết đã tăng lên mức cao nhất kể từ tháng 11 năm 2008, dữ liệu từ Ngân hàng Trung ương Canada cho thấy.

Khi đến thời điểm gia hạn, các lựa chọn dành cho những chủ nhà mong muốn tìm được mức lãi suất tốt hơn có thể bị hạn chế vì họ sẽ phải tái đủ điều kiện để tham gia cuộc kiểm tra sức chịu đựng ở mức lãi suất mới nhất với người cho vay mới.

Canada đã sửa đổi các quy tắc kiểm tra sức chịu đựng vào năm 2021, yêu cầu người vay chứng minh rằng họ có thể xử lý việc trả nợ thế chấp cao hơn 200 điểm cơ bản so với lãi suất hợp đồng và sẽ phải đủ điều kiện lại nếu chuyển sang một người cho vay khác tại thời điểm gia hạn.

Laird nói: “Đó là một sai sót trong một bài kiểm tra căng thẳng và hy vọng rằng một lúc nào đó sẽ được thay đổi. … Bạn sẽ thấy nhiều người tiêu dùng hơn bình thường gắn bó với người cho vay của họ.”

Khả năng xảy ra một đợt tăng lãi suất khác vào tháng 9 chỉ tăng sau khi tỷ lệ lạm phát vượt quá phạm vi mục tiêu của Ngân hàng Trung ương Canada, trong khi tốc độ tăng trưởng kinh tế mạnh mẽ, đặc biệt là ở Hoa Kỳ, đã làm dấy lên lo ngại về việc lãi suất sẽ ở mức cao hơn trong thời gian dài.

Không có dấu hiệu cắt giảm lãi suất ngay lập tức, các chủ nhà lo lắng hiện đang phải vật lộn để trả các khoản thanh toán thế chấp hàng tháng và trong một số trường hợp buộc phải bán nhà.

Daniel Foch, giám đốc nghiên cứu kinh tế tại RARE Real Estate có trụ sở tại Toronto, chỉ ra dữ liệu của Ủy ban Bất động sản Khu vực Toronto cho thấy quyển bán – một điều khoản cho phép người cho vay bán tài sản của người đi vay nếu họ không trả được nợ thế chấp – đã tăng lên trong những tháng gần đây.

Dữ liệu cho thấy quyền bán đã được áp dụng cho 48 đến 80 bất động sản trong ba tháng qua, so với 14 đến 32 bất động sản một năm trước ở Khu vực Greater Toronto Area. Foch cho biết con số đó đang trên đà đạt 75 vào cuối tháng 8.

Khi lãi suất tăng lên mức cao nhất trong 22 năm, tốc độ tăng trưởng thế chấp ở Canada đã chậm lại với tốc độ yếu nhất trong khoảng 4 năm, theo các nhà phân tích tại KBW, điều này dự kiến sẽ ảnh hưởng đến thu nhập hàng quý của các ngân hàng bắt đầu từ tuần này.

Stephen Brown, phó giám đốc kinh tế Bắc Mỹ tại Capital Economics, cho biết: “Mặc dù người tiêu dùng trong 12 tháng qua có thể đã có mức tăng trưởng thu nhập mạnh mẽ để bù đắp các khoản thanh toán nợ cao hơn, nhưng điều đó sẽ không nhất thiết xảy ra trong 12 đến 24 tháng tới.”

“Chắc chắn sẽ có vấn đề đối với nền kinh tế Canada nếu lãi suất vẫn ở mức này.”

($1 = 1,3566 đô la Canada)

© 2023 Reuters

Bản tiếng Việt của The Canada Life